證監(jiān)會(huì)：推動(dòng)出臺(tái)上市公司監(jiān)管條例

健全防范打擊財(cái)務(wù)造假長(zhǎng)效機(jī)制 加大對(duì)“關(guān)鍵少數(shù)”和中介機(jī)構(gòu)立體化追責(zé)力度

“上市公司要不造假、不背信、強(qiáng)主業(yè)、謀創(chuàng)新、重回報(bào)。牢記‘四個(gè)敬畏’，守牢‘四條底線’，勇于擔(dān)當(dāng)、主動(dòng)作為，真正成為各類企業(yè)中的‘優(yōu)等生’。”證監(jiān)會(huì)副主席王建軍5月27日在中國(guó)上市公司協(xié)會(huì)年會(huì)暨2023中國(guó)上市公司峰會(huì)上表示，為加快壯大反映我國(guó)高質(zhì)量發(fā)展的上市公司群體，證監(jiān)會(huì)將推動(dòng)出臺(tái)上市公司監(jiān)管條例；優(yōu)化并購重組、股權(quán)激勵(lì)等制度安排；健全防范打擊財(cái)務(wù)造假的長(zhǎng)效機(jī)制，強(qiáng)化財(cái)務(wù)造假案件的行刑銜接，加大對(duì)“關(guān)鍵少數(shù)”和中介機(jī)構(gòu)的立體化追責(zé)力度；探索開展獨(dú)立董事履職評(píng)價(jià)工作，加快獨(dú)立董事信息庫建設(shè)。

上市公司重要性持續(xù)增強(qiáng)

王建軍介紹，通過這幾年的努力，上市公司的面貌和質(zhì)量發(fā)生了可喜的變化，規(guī)范化運(yùn)作和治理水平明顯提升，信息披露質(zhì)量不斷改善，高質(zhì)量發(fā)展的基礎(chǔ)更加牢固，為打造規(guī)范、透明、開放、有活力、有韌性的資本市場(chǎng)提供了有力支撐。

具體體現(xiàn)為，重要性持續(xù)增強(qiáng)。2022年，上市公司實(shí)現(xiàn)增加值18.23萬億元，占GDP的15.1%；合計(jì)貢獻(xiàn)稅收4.79萬億元，占全國(guó)稅收總額的28.7%，較3年前提高5.8個(gè)百分點(diǎn)；提供就業(yè)崗位超過2900萬人，支付員工薪酬6.24萬億元，日益成為國(guó)家和居民財(cái)富的重要?jiǎng)?chuàng)造者。

成長(zhǎng)性不斷凸顯。2022年，上市公司克服多重不利因素沖擊，實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入71.53萬億元，凈利潤(rùn)5.62萬億元，分別是3年前的1.35倍和1.31倍，展現(xiàn)了我國(guó)經(jīng)濟(jì)的活力和韌性。

引領(lǐng)創(chuàng)新作用日益突出。2022年，上市公司研發(fā)投入達(dá)1.66萬億元，占全國(guó)研發(fā)支出的五成；高技術(shù)制造業(yè)上市公司研發(fā)強(qiáng)度達(dá)6.71%，大幅領(lǐng)先全國(guó)平均水平；累計(jì)披露專利數(shù)量占全國(guó)專利數(shù)量的近三分之一。

積極履行社會(huì)責(zé)任。積極回報(bào)投資者。上市公司2022年度分紅派現(xiàn)首次突破2萬億元，同比增長(zhǎng)17%。

踐行ESG理念。逾1700家公司單獨(dú)編制并發(fā)布2022年ESG相關(guān)報(bào)告，較上一年大幅增加。

科學(xué)設(shè)計(jì)監(jiān)管法規(guī)體系

去年底，新一輪推動(dòng)提高上市公司質(zhì)量三年行動(dòng)方案啟動(dòng)實(shí)施，工作重點(diǎn)從“治亂”轉(zhuǎn)向更深層次的“提質(zhì)”，挑戰(zhàn)更大、任務(wù)更重。王建軍強(qiáng)調(diào)，必須克服困難，多管齊下進(jìn)一步推動(dòng)上市公司高質(zhì)量發(fā)展。

要固本強(qiáng)基，構(gòu)建好用管用的法規(guī)制度體系。要科學(xué)設(shè)計(jì)監(jiān)管法規(guī)體系，有效銜接《公司法》《證券法》，推動(dòng)出臺(tái)上市公司監(jiān)管條例，通過“補(bǔ)齊一批、修改一批、理順一批”，對(duì)現(xiàn)有規(guī)則進(jìn)行整體性重構(gòu)，不斷提升上市公司監(jiān)管法規(guī)的體系化、規(guī)范化、科學(xué)化水平。

要聚焦問題，規(guī)范公司治理和信息披露。要大力抓好公司治理監(jiān)管，以最佳實(shí)踐案例創(chuàng)建為抓手，深入開展公司治理成效提升活動(dòng)，強(qiáng)化“關(guān)鍵少數(shù)”治理意識(shí)，加強(qiáng)內(nèi)部監(jiān)督制約，健全上市公司業(yè)績(jī)說明會(huì)常態(tài)化機(jī)制，積極引導(dǎo)各類主體有效參與公司治理，推動(dòng)上市公司治理再上新臺(tái)階。同時(shí)，完善全面注冊(cè)制下的信息披露制度，強(qiáng)化信息披露一致性監(jiān)管，提高信息披露質(zhì)量，打造更加公開、透明、可信的上市公司。

要樹牢導(dǎo)向，培育優(yōu)勝劣汰的市場(chǎng)生態(tài)。要推動(dòng)全面實(shí)行股票發(fā)行注冊(cè)制走深走實(shí)，嚴(yán)格把好市場(chǎng)入口關(guān)，不斷增強(qiáng)制度適應(yīng)性，引導(dǎo)市場(chǎng)資源更多向科技創(chuàng)新企業(yè)傾斜，更好服務(wù)國(guó)家創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略。優(yōu)化并購重組、股權(quán)激勵(lì)等制度安排，支持優(yōu)質(zhì)上市公司發(fā)展壯大。切實(shí)落實(shí)“兩個(gè)毫不動(dòng)搖”，加強(qiáng)與國(guó)資委、地方政府等的合作，落實(shí)新一輪深化國(guó)資國(guó)企改革部署，提高國(guó)有控股上市公司競(jìng)爭(zhēng)力；營(yíng)造公平競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)環(huán)境，支持民營(yíng)上市公司發(fā)展壯大，充分激發(fā)各類經(jīng)營(yíng)主體活力。深化分類監(jiān)管，鞏固風(fēng)險(xiǎn)公司壓降成效。嚴(yán)格退市監(jiān)管，持續(xù)暢通多元化退出渠道。

此外，要懲防結(jié)合，從嚴(yán)打擊財(cái)務(wù)造假。王建軍透露，證監(jiān)會(huì)將健全防范打擊財(cái)務(wù)造假的長(zhǎng)效機(jī)制，針對(duì)嚴(yán)重舞弊、資金占用等重點(diǎn)問題，開展專項(xiàng)治理，加強(qiáng)線索發(fā)現(xiàn)、檢查、處置的全流程監(jiān)管。強(qiáng)化財(cái)務(wù)造假案件的行刑銜接，加大對(duì)“關(guān)鍵少數(shù)”和中介機(jī)構(gòu)的立體化追責(zé)力度，對(duì)參與造假的其它主體一并納入打擊追責(zé)的范圍，打破造假的生態(tài)圈。

牢記“四個(gè)敬畏”

守牢“四條底線”

“各上市公司要深刻認(rèn)識(shí)提高質(zhì)量是自身責(zé)無旁貸的重要使命，主動(dòng)扛起自我規(guī)范、自我提高、自我完善的責(zé)任，牢記‘四個(gè)敬畏’，守牢‘四條底線’，勇于擔(dān)當(dāng)、主動(dòng)作為，真正成為各類企業(yè)中的‘優(yōu)等生’。”王建軍強(qiáng)調(diào)，上市公司關(guān)鍵要做好以下五點(diǎn)。

一是不造假?！耙粋€(gè)好的上市公司，一個(gè)負(fù)責(zé)任的實(shí)控人、大股東，就必須講真話、做真賬，不操縱業(yè)績(jī)，不欺騙市場(chǎng)，不誤導(dǎo)投資者。這是底線，不是高要求。”王建軍說，個(gè)別公司編故事、做假賬、搞虛假披露，嚴(yán)重?fù)p害市場(chǎng)信心，也毀掉了自身榮譽(yù)、自身發(fā)展。在這個(gè)問題上，各上市公司一定要警醒，要算大賬、算長(zhǎng)遠(yuǎn)賬，牢牢守住底線。

二是不背信。上市公司要忠實(shí)履行信義義務(wù)，強(qiáng)化誠(chéng)信契約精神，重視業(yè)績(jī)承諾履行，不做侵占資金、違規(guī)擔(dān)保、利益輸送等任何背信損害上市公司利益的事情，要把全部精力放到搞好經(jīng)營(yíng)、提升業(yè)績(jī)上，要對(duì)得起廣大投資者的信任?！氨承艙p害上市公司利益是刑事犯罪，違反的，必將受到嚴(yán)懲?！彼f。

三是強(qiáng)主業(yè)。上市公司要有強(qiáng)烈的實(shí)業(yè)報(bào)國(guó)情懷，扎根實(shí)體、苦練內(nèi)功，聚焦主業(yè)、做精專業(yè)，踏踏實(shí)實(shí)把自己的事辦好、把企業(yè)經(jīng)營(yíng)好。大力弘揚(yáng)企業(yè)家精神和工匠精神，既要在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中保持定力，不盲目擴(kuò)張，打造別具特色的中國(guó)精品和基業(yè)長(zhǎng)青的百年老店，也要善于抓住全球產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的新機(jī)遇，勇于開辟新領(lǐng)域、新賽道，加快建設(shè)世界一流企業(yè)。

四是謀創(chuàng)新。上市公司要爭(zhēng)做提升產(chǎn)業(yè)鏈韌性、推動(dòng)產(chǎn)業(yè)鏈升級(jí)的表率，更好助力打造自主可控、安全可靠、競(jìng)爭(zhēng)力強(qiáng)的現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系。

五是重回報(bào)。上市公司必須通過提升治理水平和核心競(jìng)爭(zhēng)力，努力創(chuàng)造更多的價(jià)值，讓投資者真正分享到企業(yè)發(fā)展壯大帶來的紅利。要完整、準(zhǔn)確、全面貫徹新發(fā)展理念，積極回饋社會(huì)，履行好社會(huì)責(zé)任，做有回報(bào)、有擔(dān)當(dāng)、受尊敬的上市公司。

此外，王建軍表示，要認(rèn)真落實(shí)《關(guān)于上市公司獨(dú)立董事制度改革的意見》，探索開展獨(dú)立董事履職評(píng)價(jià)工作，加快獨(dú)立董事信息庫建設(shè)。搭建綜合培訓(xùn)平臺(tái)，多渠道、多層次、全方位組織上市公司互學(xué)共建。持之以恒講好上市公司故事，強(qiáng)信心、穩(wěn)預(yù)期，為上市公司提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)。

（昝秀麗）