日前，證監(jiān)會一連發(fā)布三條行政監(jiān)管措施，涉及三家券商的六名保薦代表人。主要原因是保薦項(xiàng)目業(yè)績變臉，包括發(fā)行人證券發(fā)行上市當(dāng)年出現(xiàn)虧損，或營業(yè)利潤比上年下滑50%以上。

據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，截至3月29日發(fā)稿，今年以來已有26家券商(含分支機(jī)構(gòu)及相關(guān)人員)收到47張監(jiān)管罰單，其中投行業(yè)務(wù)、經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)、資管業(yè)務(wù)是監(jiān)管重點(diǎn)區(qū)域，甚至有券商一次性收到11張罰單。

發(fā)行人上市當(dāng)年業(yè)績變臉

證監(jiān)會調(diào)查發(fā)現(xiàn)，王行健、張恒保薦的深圳市新星輕合金材料股份有限公司可轉(zhuǎn)債項(xiàng)目，發(fā)行人證券發(fā)行上市當(dāng)年?duì)I業(yè)利潤比上年下滑50%以上。唐滿云、陳默保薦的深圳市寶明科技股份有限公司首發(fā)項(xiàng)目，發(fā)行人證券發(fā)行上市當(dāng)年?duì)I業(yè)利潤比上年下滑50%以上。

據(jù)中證協(xié)信息顯示，王行健、張恒分別自2015年3月、2012年10月起任海通證券保薦代表人。唐滿云于2017年7月任中銀證券保薦代表人，并于2020年12月離職。陳默則于2017年10月加入中銀證券且任職至今。

按照相關(guān)規(guī)定，證監(jiān)會決定對上述四人采取暫不受理與行政許可有關(guān)文件3個月措施。在此期間，中止審查上述四人出具行政許可有關(guān)文件并已受理的行政許可申請。

此外，郭威、劉愛亮保薦的廣州航新航空科技股份有限公司可轉(zhuǎn)債項(xiàng)目，發(fā)行人公開發(fā)行證券上市當(dāng)年即虧損。

中證協(xié)官網(wǎng)顯示，郭威、劉愛亮分別于2008年9月、2010年11月加入國泰君安證券，分別自2014年9月、2015年7月起任保薦代表人。證監(jiān)會決定認(rèn)定郭威、劉愛亮為不適當(dāng)人選，在2022年3月1日至2022年5月31日期間，不得擔(dān)任證券公司證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)相關(guān)職務(wù)或者實(shí)際履行上述職務(wù)。

投行業(yè)務(wù)是重點(diǎn)監(jiān)管區(qū)域

結(jié)合2021年全年的罰單情況來看，投行業(yè)務(wù)一直是券商受處罰的重點(diǎn)區(qū)域。在全面注冊制改革的背景下，中介機(jī)構(gòu)的主體責(zé)任將進(jìn)一步被壓實(shí)。根據(jù)統(tǒng)計(jì)，在一季度收到罰單的26家券商中，有6家券商因投行業(yè)務(wù)收到罰單。

3月23日，國海證券公告，收到了證監(jiān)會《行政處罰決定書》。因擔(dān)任勝通債主承銷商未勤勉盡責(zé)，中國證監(jiān)會決定對國海證券責(zé)令改正，給予警告，沒收違法所得1798萬元，并處以60萬元罰款。

2022年1月份，萬聯(lián)證券兩名保薦代表人在擔(dān)任江西綠巨人生態(tài)環(huán)境股份有限公司首次公開發(fā)行股票并上市保薦代表人過程中，未勤勉盡責(zé)，對發(fā)行人貨幣資金、關(guān)聯(lián)方和關(guān)聯(lián)交易等事項(xiàng)的核查不充分，未能發(fā)現(xiàn)發(fā)行人大量更改銀行流水、關(guān)聯(lián)方和關(guān)聯(lián)交易披露不完整、會計(jì)基礎(chǔ)及內(nèi)部控制存在缺陷等問題，被采取暫不受理與行政許可有關(guān)文件6個月的監(jiān)管措施。

2022年2月份，中天國富證券及兩名保薦代表人在保薦浙江鑫甬生物化工股份有限公司首次公開發(fā)行股票并上市過程中，未勤勉盡責(zé)督促發(fā)行人按照規(guī)定履行信息披露義務(wù)，被證監(jiān)會采取出具警示函的監(jiān)督管理措施。

此外，券商分公司及營業(yè)部被處罰的原因五花八門，投顧無證上崗、代客交易、新營業(yè)部未換發(fā)許可證、未遵從投資者適當(dāng)性是高頻違規(guī)區(qū)。

2022年1月，浙江證監(jiān)局官網(wǎng)一次性發(fā)布了11條關(guān)于對浙商資管及其相關(guān)責(zé)任人的處罰措施。因存在投資交易管理缺失、適當(dāng)性管理制度不健全等問題，浙江證監(jiān)局責(zé)令浙商資管改正，并暫停公司私募資產(chǎn)管理產(chǎn)品備案6個月。